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资管计划爆仓券商承担什么责任
黎煦江
2019-12-21 19:52:00
推荐回答
1.保证金制度的,就算你巨额亏损,只要你交足了保证金就就不会平你的仓。2.不知道你说的交易限制是什么。标的股指定。也就是你融了资去买的股票只能是指定的那些股票里面的,你只能找证券公司融到指定的那些股票。3.钱多,至少50万,一般券商都规定资产100万以上。所在券商有融资融券业务资格。在所在券商开户时间达到标准。现在一般规定是18个月。
窦连秀
2019-12-21 19:56:24
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意思就是券商购买的股票金额占总金额的比例很大股票是股份公司发行的所有权凭证,是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。每股股票都代表股东对企业拥有一个基本单位的所有权。每支股票背后都有一家上市公司。同时,每家上市公司都会发行股票的。同一类别的每一份股票所代表的公司所有权是相等的。每个股东所拥有的公司所有权份额的大小,取决于其持有的股票数量占公司总股本的比重。股票是股份公司资本的构成部分,可以转让、买卖或作价抵押,是资本市场的主要长期信用工具,但不能要求公司返还其出资。
童裳峰
2019-12-21 20:37:35
证券公司的平仓主要发生在融资融券业务中,融资融券采用保证金进行交易。证监会规定融资的保证金比例不得低于50%。也就是说,投资者想要借100万,必须先缴纳至少100万保证金。理论上,投资者在融资后,就可以买入200万元市值的股票,从而获取相应的利润。融券同样能放大投资者的利润,而且能在股市行情下跌时,为投资者创造盈利机会。想要通过融资融券赚钱,必须建立在准确预测市场的基础上。一旦判断失误,融资融券将会加大亏损。一般情况下,提供融资的券商会设置150%、130%的资金警示位。如果投资者融资后账户资金为200万,因为行情判断错误,资金亏损到低于150万时,券商会提醒投资者增加资金;若低于130万,系统会不计一切后果,强制收回你的融资资金及利息。融券也有类似的规定。官方电话官方网站向TA提问。
赵飞耀
2019-12-21 20:19:56
指基金公司委托多个证券商同时进行基金买卖交易,交易成交后,按实际成交金额数的一定比例向证券商交纳的费用。基金分仓佣金就是证券商代理基金公司买卖基金成交后的经营收入,或者说手续费收入。因为基金公司不具备交易所会员资格,必须通过证券商的交易席位才能进行交易,此外由于开放式基金规模大,仅通过一个券商的交易席位可能会影响成交速度,因此会通过多个的交易席位同时交易,这种现象就是基金“分仓”。扩展资料分仓的效果分仓制管理,有利于分析股票中筹码分布情况,把握股票的未来走势。同时,降低了全仓持股的风险性,把资金利用率和周转率成倍提高。同时,买点得到了认证之后,就可以在原有的仓位基础上加仓甚至全仓,利用当日的涨幅进行洗筹或者未来的几天阳线逢高出货。因为获利资金成为了净获利筹码,心理上的压力降到最低,补仓的时候主仓位成本也会被0成本筹码拉低,这样,托抬的时候可以超过原来的最高点再次全部清仓,把股民误导成为新高后再创新高的误区,而且也可以把筹码价位抬升,给未来的大幅度回调打压创造新的契机。分仓-分仓佣金。
齐新海
2019-12-21 20:06:00
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私募基金违规承销商承担责任么
,是要承担责任的,如果情节严重,承销商还会吊销执照。
担保公司无法兑付要承担刑事责任吗
没听说兑付的,一个一个慢慢解决。大部分解决起来比较麻烦,需要慢慢梳理,但事情最终得到解决总是好的。
个人独资企业投资人承担什么责任
个人独资企业无独立承担民事责任的能力是指个人独资企业不能像法人企业那样仅以企业的财产对外独立承担民事责任,当个人独资企业的财产不足以偿还债务时,其投资者要以出资以外的其他个人财产对企业的债务承担无限责任。在责任承担上,以个人财产出资的个人独资企业或个体工商户都以个人财产承担无限责任。以家庭财产出资的个人独资企业或个体工商户都以家庭财产承担无限责任。个人独资企业是独立的民事主体,是指个人独资企业可以以自己的名义,进行各种经营活动。例如:对外签订合同、履行合同、买卖货物、提供服务等。扩展资料民事主体,即民事法律关系的主体,依我国法律,包括公民、法人及其他组织,以及个别情形下的国家如国家成为无主财产的所有人。民事责任,对民事法律责任的简称,是指民事主体在民事活动中,因实施了民事违法行为,根据民法所承担的对其不利的民事法律后果或者基于法律特别规定而应承担的民事法律责任。民事责任属于法律责任的一种,是保障民事权利和民事义务实现的重要措施,是民事主体因违反民事义务所应承担的民事法律后果,它主要是一种民事救济手段,旨在使受害人,被侵犯的权益得以恢复。个人独资企业——民事主体——民事责任。
如果借款人担保人都无力偿还债务需要承担什么责任
欠款人没有能力履行还款义务的,作为担保人需要按照担保合同履行担保责任。如果是连带担保的,借款到期之后,银行可以选择要求借款人、连带担保人承担还款责任。如果约定一般担保的,在欠款人不能履行还款义务时,银行就可以要求一般保证人承担保证责任。担保法》第十六条 保证的方式有:保证人以书面形式放弃前款规定的权利的。第十八条 当事人在保证合同中约定保证人与债务人对债务承担连带责任的,为连带责任保证。连带责任保证的债务人在主合同规定的债务履行期届满没有履行债务的,债权人可以要求债务人履行债务,也可以要求保证人在其保证范围内承担保证责任。第十九条 当事人对保证方式没有约定或者约定不明确的,按照连带责任保证承担保证责任。
企业债券违约,证券公司要承担责任吗
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基金买入收费吗?
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如何看待券商用资管计划买自己承销的债券
人民银行称,在银行间债券市场引入短期融资券是我国融资方式的重大突破,是金融市场建设的重要举措。在银行间市场发行短期融资券,对拓宽企业直接融资渠道、改变直接融资与间接融资比例失调、疏通货币政策传导机制、防止广义货币供应量过快增长、促进货币市场与资本市场协调发展、维护金融整体稳定具有重要的战略意义。15月26日,华能国际、振华港机、国航股份、五矿集团、国家开发投资公司等5家企业,按照《短期融资券管理办法》规定的条件和程序提交备案材料后,在银行间债券市场向合格机构投资人成功发行了7只短期融资券,总面额共109亿元。工商银行、中国银行、建设银行、光大银行分别担任了7只短期融资券的主承销商,农业银行、中信证券等8家金融机构参加了承销团。7只短期融资券分布在3个月、6个月、9个月、1年四个期限品种,经过此次发行,短期融资券的利率期限结构初步确定,其中一年期短期融资券的参考收益率为2.92%。与同期限贷款利率相比,本次发行为发行人节约财务成本超过2.66亿元,支持了优质企业的改革和发展。首批发行短期融资券的5家企业的行业背景符合当前宏观调控的形势,贯彻了中央“区别对待,有保有压”的政策要求,支持相关行业优势企业降低财务成本、提高竞争能力,有利于缓解“煤电油运”和原材料行业的瓶颈制约。2从以上的报道可以看出,从中国人民银行2019年5月24日公布并实施《短期融资券管理办法》,到5月26日华能国际等五家企业成功发行7只共109亿元面额的融资券,中间只是仅仅的3天时间,无论是从发行速度还是机构投资者的认购热情,市场的反应可以说是十分热烈,而且从我国企业的融资现状考虑,会越来越多的企业选择这样的一种融资方式,发行融资券的愿望很高。作为央行推出的一种新的企业融资方式,它有很广阔的前景,那么我们有必要对企业短期融资券进行法律上的分析。首先,还是简略地分析一下允许企业发行短期融资券的现实意义:2004年1月31日《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》经明确指出,“在严格控制风险的基础上,鼓励符合条件的企业通过发行公司债券筹集资金,改变债券融资发展相对滞后的状况,丰富债券市场品种,促进资本市场协调发展”。这为公司债券市场的下一步发展指明了方向。这是因为我国以银行间接融资为主的融资结构决定了货币政策的传导机制还主要是依靠信贷传导途径,货币政策传导受商业银行行为的影响很大,这就使得央行的货币政策的传导到发挥对经济的调节作用要经过一个很长的过程,中间有一个时滞,而且由于银行各种“经济人”的利己性选择,可能最终使货币政策不能真正发挥作用,无形中放大了潜在的金融风险。我国融资现实的情况是,根据央行2004年货币政策执行报告,在目前中国的融资结构中,银行贷款所占比重为82.9%,国债为10.8%,企业债为1.1%和股票为5.2%,3这一融资结构对于目前处于改革关键时刻的银行业是相当不利的,最终有可能将风险传递到对整个经济的影响上。而同时,截至2004年底,银行间债券市场参与者已达5354家,其中商业银行231家,信用社665家,证券公司95家,保险机构63家,基金361只,一般企事业机构2755家,一个开放的、具有较大规模的合格机构投资者市场已经形成。同时,银行间债券市场已经建立起一套相对完善的管理制度框架和登记托管结算体系,以及运行平稳的发行、交易和结算系统,这为发展公司债券奠定了良好的市场基础。2004年,商业银行在银行间债券市场成功地发行了次级债券,铁路建设债券进入流通,这些非国家信用等级债券的引入,不仅丰富了银行间债券市场的投资品种,也为公司债券大规模进入银行间债券市场作了有益的尝试。在这种情况下,在银行间市场引入短期融资券的条件基本具备,面向合格机构投资人发行短期融资券是以货币市场发展促进金融整体改革的重要政策措施。大力发展直接融资市场,使企业融资更多地通过市场进行。中央银行可以通过调节货币市场资金供求来影响货币市场利率,从而直接影响企业融资成本及投资行为。在保持货币政策信贷传导机制不变的同时,增强市场传导机制的效能。短期融资券的相关法律分析:法律、行政法规规定的其他事项承销机构应按规定督促协助企业披露有关信息;为融资券的发行、交易提供专业化服务的承销机构、信用评级机构、注册会计师、律师等专业机构和人员应尽到谨慎勤勉义务,保证所出具的文件含不得含有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。对发行人未按有关规定披露信息,或者所披露信息有虚假记载,由中国人民银行区分不同的情形,给予相应的处理:停止该企业继续发行融资券,警告,罚款;对负有直接责任的董事、高级管理人员和其他直接责任人员给予警告,处以罚款;构成犯罪的,依法追究刑事责任。而且有违反其他法律、行政法规的行为的按照相应的处罚、处分。承销机构未按规定履行义务的,停止该承销机构从事融资券业务。为融资券的发行、交易提供专业化服务的承销机构、信用评级机构、注册会计师、律师等专业机构和人员所出具的文件含有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的,其将不能再为融资券的发行和交易提供专业化服务;给他人造成损失的,应当就其负有责任的部分依法承担民事责任。
券商可以出承诺函远期回购资管计划收益权吗
第一部分、新型平台资管商业模式介绍一、新型平台资管业务的发源时值2019年,大陆券商利用制度创新下的资管业务平台与通道,在国内利率逐渐市场化、多层次市场及信用体系形成胚胎、金融分业监管和混业经营萌生的大背景下,开始真正做起了以融资带动投资的大投资银行。由此国内券商向资本中介大举转型,大量类贷款、类信托业务被包装成新型商业模式,有效增强和补充了盈利能力,改善了盈利结构,金融市场的综合资源开始新一轮的流动和分配。机遇难得,稍纵即逝。二、平台资管业务的分类三、新策略四、平台资管业务定义以撮合投融资、解决实体经济融资需求为宗旨,以提供预测收益率产品、满足居民财富管理的现实诉求为目的,由券商资管在一法两则制度创新背景之下,借助定向和定向理财通道创新发展起来的新型资管业务。业务属性覆盖类信托、类资产证券化、类银行等诸多领域,是实现新形势下银证合作、信证合作、政证合作、企证合作、保证合作的重要载体。五、平台资管业务的四项基本原则1、要有清晰、合法合规的交易关系2、要有效保障管理资产的安全,确保到期足值清算3、要价格合理,既覆盖成本产生效益,又要提高竞争效率4、要有可复制性和推广价值六、开展平台资管业务的主要方法精熟业务规则、深入混业市场、敏锐发现需求、善于沟通营销·理解资本中介的内涵:要善于扩大和涉足大金融圈、大实业圈、大政治圈,融资方承诺溢价回购并按季预付溢价金额。3、地方政府财政局出具承诺函,拨付资金定向用于约定回购,地方人大常委会出决议列入财政预算。4、融资方以其储备土地等资产做为偿还义务设定抵押,抵押率不超过50%。产品概要·通过定向资产管理计划,购买小额贷款公司的信贷资产包,由信贷资产包产生的现金流作为还本付息的基础。当信贷资产包内出现违约或损失风险时,小贷公司为优先级的本金及预期收益提供补足承诺,同时担任小额信贷资产服务机构.小贷的主发起人或第三方为优先级投资者的本金和预期收益进行全额担保质押。通过这一安排,为投资者实现预期收益投资,同时达到为企业提供融资的目的。典型案例3:小额贷款公司信贷资产支持证券业务背景近年来,小贷公司的数量和规模实现了突破性增长。小贷公司为解决小微企业融资难、融资贵发挥了重要作用,但是小贷公司在资金来源和贷款额度等多方面限制,存在巨大的融资需求。小贷公司通过信贷资产支持证券方式融资,可形成高效、滚动扩张融资的主渠道。因此市场潜力巨大,浙江区域尤为突出。投融资客户诉求对融资小贷公司,可突破在资金来源及贷款额度方面的多重限制,拓宽其融资渠道,并滚动发展贷款规模。对投资者,此业务能提供本金和收益有足够安全保障的预期收益产品,与1年期评级为AA-的企业债5.05%的收益率相比,此类项目有8%左右的较高收益率,弥补了流动性相应不足的溢价。小贷公司筛选原则·小贷公司注册成立并运营2年以上,注册资本为1亿元以上·股东出资真实,贷款操作规范·信贷管理规范,贷款合同及抵押质押手续完备·经营状况良好:·已发放贷款中违约率低于地区平均水平·资金周转较快·小贷公司主要股东或第三方愿意为信贷资产提供担保质押·小贷公司通过本计划进行融资,接受工商部门的监管,并通过规定程序报备其来源和金额·标的信贷资产为小贷公司真实、合法、有效所有,未设置任何抵押、质押等担保物权或任何其他权利负担·五级分类为正常类·标的信贷资产未发生本金逾期,且对应的借款人在原始权益人的支付结算平台上未发生不良贷款记录·单笔受让标的资产金额不高于100万元·单笔受让标的资产的年化收益率不低于10%·贷款到期日不得晚于定向计划期限届满之前风险点及控制措施本产品的业务风险主要集中于基础资产—即小额信贷资产的信用风险。我们通过四个层次来控制基础资产的信用风险:1、原始权益人—小贷公司对借款人的严格审核2、资产转让环节进行严格的筛选3、产品采用内部分级和外部差额补足两种增信模式,为优先级的本金及收益安全提供保障小贷公司将用自有资金购买全部次级份额。次级份额在优先级份额全部本金和预期收益偿付完毕后才能进行分配。如果出现不足情况,小贷公司为优先级的本金及预期收益提供补足承诺.小贷的主发起人或第三方为优先级投资者的本金和预期收益进行全额担保质押。业务流程·确定项目:包括信贷资产尽职调查、确定融资成本、期限、增信措施等·与融资方签订一系列协议:《资产转让合同》、《资产服务合同》、《担保函》等·发行计划,与A系列定向投资者签订《定向资产管理合同》,与融资方签订《定向资产管理合同》,与托管银行签订《托管协议》·计划成立,以委托资产购买信贷资产包·由融资方提供标的信贷资产的日常管理,包括但不限于台账管理、资金划付、催收、保存档案、诉讼等;管理人实时监控信贷资产的不良率·计划到期,融资方将信贷资产回收的本金和利息支付到计划账户;如果出现不足情况,小贷公司为优先级的本金及预期收益提供补足承诺.小贷的主发起人或第三方为优先级投资者的本金和预期收益进行全额担保质押。计划结束6种通道中介类业务。
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