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证券上市是什么?
赵黎安
2019-12-21 20:16:00
推荐回答
证券上市是指发行人的股票、债券等按照法定条件和程序,在证券交易所或其他依法设立的证券交易所公开挂牌交易的行为,为上市证券。
黎皇兴
2019-12-21 20:21:41
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其他回答
是在证券交易所或其他依法设立的证券交易所公开挂牌交易的行为。
黄登欣
2019-12-21 21:19:36
证券上市是连接证券发行市场与证券交易所的中间环节。
赵高定
2019-12-21 20:56:22
证券上市是连接证券发行与证券场内交易的桥梁,确立了证券交易所与上市公司之间的自律监管关系。
黄甘雨
2019-12-21 20:39:09
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利率期限结构的估计是资产定价、金融产品设计、保值和风险管理的基准。国外关于利率期限结构理论的研究分为传统的利率期限结构理论和现代的利率期限结构理论。
什么是利率期限结构我国国债市场上利率期限结构的计算方法是什么
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利率期限结构理论的主要内容是什么?
再说利率期限结构之前要先了解另一个概念“利率风险结构”,相同期限的债券有不同的利率,这些不同利率之间的联系即利率风险结构,为什么相同期限的债券会有不同的利率,主要受三个因素的影响:所得税,人们倾向于持有交税更少的债券,一个典型的例子是美国过去的市政债券利率低于国债,因为市政债券的利息可以免交所得税,运用供求分析:图源米什金《货币金融学》第六章知道了利率风险结构的影响因素之后,我们再来看利率期限结构。有相同风险、流动性和税收特征的债券因为期限不同,利率也会有差异,这个差异就构成了利率期限结构。将有相同风险、流动性和税收特征的债券但期限不同的债券的收益率连成一条线,就得到了收益率曲线。收益率曲线就是利率期限结构的表现。
利率的风险结构与期限结构有什么区别
利率期限结构TermStructureofInterestRates是指在某一时点上,不同期限资金的收益率Yield与到期期限Maturity之间的关系。利率的期限结构反映了不同期限的资金供求关系,揭示了市场利率的总体水平和变化方向,为投资者从事债券投资和政府有关部门加强债券管理提供可参考的依据。
如何评价三种利率期限结构理论
利率的期限结构理论说明为什么各种不同的国债即期利率会有差别,而且这种差别会随期限的长短而变化。利率期限结构理论包括以下三个理论。1流动性偏好理论 因为人们有不同的期限偏好,所以长期、中期、短期债券便有不同的供给和需求,从而形成不同的市场,它们之间不能互相替代。根据供求量的不同,它们的利率各不相同。
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